人工智能的投资逻辑范文
夜上海论坛前言：我们精心挑选了数篇优质人工智能的投资逻辑文章，供您阅读参考。期待这些文章能为您带来启发，助您在写作的道路上更上一层楼。
第1篇
近期，中国投资界关于人工智能（AI）在投资领域应用的焦点，非“广发百发策略价值基金”莫属，这是智能投资在国内公募基金投资领域首次多元化应用。
近年来，AI在投资领域的应用，正深刻改变着投资市场。高盛寻找员工建立自动化投顾平台，为100万美元以下资产的客户提供服务；全球最大资管公司贝莱德集团用机器人取代基金经理，对其主动投资基金业务进行重组，计划裁员包括7名投资经理在内的100名主动型基金部门员工。野村证券在报告中指出，截至2015年年底，全球机器人投顾旗下管理资产已经达到500亿美元，并预计于2020年达到2.2万亿美元，占到全球资管行业的2.2%。
夜上海论坛 基金投资开启人工智能时代
在中国资本市场，以人工智能为基础的投资技术以其独特的优势，正式走向前台。从广发基金网站上的“广发百发策略价值基金”的有关信息来看，百度与广发基金合作，正在尝试用智能投资技术，多元化整体提升投资效能、发掘市场价值。百度在人工智能领域一直走在国内的前沿，当人工智能遇上金融，我们看到了中国也正在进入人工智能的投资时代。
夜上海论坛 百发价值这只基金尝试将人工智能技术在量化投资领域多元化深度应用，实现“智慧投资”。不同于过去的风格或策略相对单一的量化基金，这是一款多策略和多数据种类交叉应用的主动型混合基金，瞄准的是大盘蓝筹股，投资基准对标沪深300指数，但不是简单追踪沪深300指数。从对标指数选择来看，适应了价值投资的趋势，回避了高波动、高风险和后市承压较大的小盘股。当以人工智能技术的应用来强化在选股、择时和资产配置方面的优势时，可以更加敏捷地应对风云突变的市场形势，也能回避投资风格漂移等问题，在效率和策略上强化传统量化投资的优势。
百度理财官网介绍，百发价值基于多元化智能投资的前沿技术，在极大拓展大数据应用领域的基础上，全领域萃取多样量化因子，并进行投资动态监测、风险监控跟踪，通过机器学习平台反复测试模型，建立量化交易策略的动态调整机制，最终实现智能选股、精准调仓、准确择时的完整投资链条。
为什么投资需要人工智能
投资的核心是什么？无非两点：决策好、执行好。人工智能的优势在于决策更好、执行更好。
一方面，人工智能极大地拓展了投资决策边界、更加智慧地捕捉投资价值。从大的投资逻辑来看，投资决策包括两点，一是宏观资产配置；二是微观组合构建。从资产配置来看，百发价值是混合型基金，股票好的时候多配置股票，债券好的时候多配置债券，股债双杀时则将资产集中于现金和货币资产保障安全收益。人工判断股票、债券和现金货币资产的配置比例，存在很大的随意性。人工智能依靠机器学习对海量数据处理和投资模型自适应的优势，实现科学决策，提高资产配置的效率，实现资金的使用效率和投资效率的全面提高。从微观组合构建或选股的角度看，人工智能不仅能有效运用远超任何个人处理能力的大数据和投资决策信息，还能通过高频反复迭代训练，为传统量化选股模型带来突破性创新，在投资逻辑与运算能力得到保证的前提下预期能够提升整体业绩。
另一方面体现在纪律上。机器辅助人执行投资，能够确保投资纪律的执行效率。机器执行，在时间上的效率优势上是人工难以比拟的。另外，除了时间效率，智能投资的逻辑也会对以人为主体的投资过程中的随意性进行有效的制约。投资的很多纪律，是反人性的。人性的任性往往造成情绪化决策，即便是优秀的基金经理也难以幸免。笔者曾写过“炒股的十三条纪律”，很多人虽然收藏了，但仍然很难做到。有一位优秀的基金经理，当时的同事对他的评价是“冷静得像一块石头”，这是对基金经理遵守选股原则和交易纪律的最高评价了，但如此优秀的基金经理毕竟是少数。人工智能，便是一个“冷静的机器人”。
投资哲学的优秀执行体系
夜上海论坛 笔者对基金公司的理解是：受人之托，替人理财，忠人之事。购买好的基金产品，核心评价当然是该基金公司的投资能力。一个优秀的基金公司，比人有好的投资哲学体系的指导，并在该公司长期的投资和研究实践中不断优化自己的投资哲学。如果一公司的投资哲学只停留在务虚的讨论上，而没有通过实践进行深刻检讨和改良，则很难形成真正有竞争力的投资能力。
夜上海论坛 百度用AI赋能金融，无疑给了投资哲学一个“智慧实践”的平台，让好的投资哲学能够在实践中不断进化，让好的投资哲学形成更加优秀的投资决策模型，形成真正的投资能力。比如：专精高效的机器学习技术支持。随着数据资源整合开发的深入，未来选股模型将面对更大规模、结构多元、信息丰厚的复杂性数据，这就需要更加适用于金融市场的算法开发、优化及应用；百度AI具有深度挖掘的情绪数据、舆情数据、热点数据、传统金融数据、分析师研报数据等，提升数据信息含量与质量、拓展投资决策依据的外延；此外，百度全面的生态体系，可以提供“特色数据资源”，以地理位置时空数据为例，行业基本面数据、非结构化数据或基于大数据创新的宏观经济指标等不同维度的特色资源，均能为选股和资产配置模型带来增量信息，在投资逻辑与运算能力得到保证的前提下预期能够提升整体业绩。
有很多曾经优秀的基金公司，由于基金经理和研究部门负责人的变更，导致该公司投资风格出现较大变化，投资业绩也受到影响。如果一个基金公司能够通过人工智能技术做好公司投资哲学的模型化，并在长期实践中实现智慧学习，推动模型的进化，在模型进化中，实现公司投资哲学的升华，则能在充分竞争的基金管理行业中，不断强化核心竞争力。
夜上海论坛 百发价值这款产品的上线，为传统证券与基金行业在产品创新上提供了新的思路。人工智能等技术的输出，让传统金融机构有了快速打造智能金融的阶梯。百度AI技术的开放，为传统金融机构创造了迅速跟进的机会，将极大地改变行业现状。在AI赋能的未来，或许将没有传统金融与新兴金融的区分，将共同开创智慧金融。
人工智能引领价值
第2篇
“互联网金融是场景革命，在场景里为用户提供独到的金融服务。而Fintech是技术革命，需要把技术逻辑和业务逻辑结合在一起。人工智能是Fintech里最核心的东西之一。”万向控股副董事长、通联数据董事长肖风表示。
通联数据是万向集团旗下子公司，成立后一直低调运作，万向集团斥资3亿元初期投入，前博时基金创始人肖风出任董事长，前博时基金股票投资部总经理王政担任CEO。
近年来资管行业蓬勃发展，有着深厚金融基因的通联数据的管理团队却没有跟风去做“掘金者”，而是选择“卖水”，为资产管理机构提供金融信息服务。致力于将云计算、大数据和人工智能技术与先进的投资理念相结合，为资产管理行业打造创新、高效的金融服务云平台。
迎接资产管理行业新时代
在陆家嘴的万向大厦，通联数据所在的楼层新增加的座位又坐满了，大家以互联网公司的高效率、快节奏忙碌着，这群具有金融、计算机、算法等各种背景的精英正全力投入Fintech时代，他们正在做一件对资管行业具有革命性意义的事件。
随着互联网的快速发展，海量的数据爆炸式增长，通联数据应运而生，从最底层做起，建立了强大的数据平台。
“只有做好数据端的质量，做到别人都做不到的数据，才是成功，这一过程就持续了3年。”肖风表示。
夜上海论坛 “通联数据现在的数据来源分为三部分，一是自己搜集整理，二是从第三方购买，三是数据商把数据整合过来放在云平台，未来会有更多数据商的数据接入进来。”通联数据CEO王政介绍说。
打好数据的地基后，就需要用最新的金融科技建造资产管理的大厦，因为Fintech的核心就在于科技与金融的深度融合。
在底层数据库之上，通联数据又构建了两个平台，萝卜投研和优矿，其中萝卜投研是针对基金经理和研究员提供智能投资研究服务的平台，而优矿则是一个众包的、分享式的量化平台。
王政表示，通联数据将使投资更趋智能化，更加依靠模型和数据去寻找规律，效率得到飞速提升，这将重构资产管理行业的生态。
据了解，目前已经有数十家机构在试用通联数据的产品，包括公募、私募、保险等资管机构，也包括非资管机构。
Fintech的前沿是人工智能
夜上海论坛 除了资深的基金业人士外，通联数据还吸引了来自阿里、百度、腾讯、微软等公司的技术骨干加盟，众多IT工程师在探索将智能搜索、自然语言处理、机器学习等人工智能技术应用于投资管理行业。
肖风表示：“人工智能是Fintech里最核心的东西之一，人工智能正对我们的社会发生深刻影响，人工智能将帮助研究员、交易员、基金经理提升工作效率，这是未来的一个方向。”
人工智能是一项战略性前沿技术。近年来，人工智能产业发展迅猛，进入高速创新期。将人工智能和金融投资深度融合，使金融智能化也成为大势所趋。
通联数据打造的萝卜投研就是一个智能平台，收集海量信息，然后通过自然语言处理和机器学习等技术，高效而专业地提炼出对研究有用的信息，帮助投资人从大量重复、繁杂的底层数据处理过程中解脱出来，有针对性地帮助投资者提高投研效率。
夜上海论坛 例如，在底层数据收集层面，先对数据进行清洗；在数据整理层，会对数据进行专业分类，对信息进行初步智能处理；然后是机器学习的层面，通联数据专门训练了一个垂直搜索引擎，用人工智能模拟人类的思维方式，使它理解交易员、基金经理有什么样的需求。让计算机对大量数据进行提取、整理、分析，把精炼后的信息，或初步发现的逻辑线索呈现给用户。
以大数据创建知识图谱
通联数据还首创了以大数据为依托的知识图谱，包含了A股所有上市公司的多重股权关系、高管、产业链、主题概念等重要信息，让投资者可以一目了然地把握影响上市公司股价的重要信息，发现隐藏的线索，抓住转瞬即逝的投资机会。
第3篇
人工智能的含义于1956年第一次问世以后，于科研行业里快速兴起，不断发展成了一系列把计算机作为主导，涉及到生物学、心理学、语言学、数学逻辑、医学、信息论、控制论与自动化等覆盖面较广的新科技。与人工智能结合，让机器具有和人们智能阶段相似的体系，可以成功实现人类智能可以做完的任务。人工智能机理为讨论、研制怎样拓展、仿真人的智能的机理。人工智能技术是新发展起来的计算机科学其中的一个领域，它诠释了智能的本质，且于这个基础之上加工出一系列和人类智能相似的智能机器。这个行业的探究涉及机器人、语言分辨、图像分辨、自然语言处理等多个体系。电气工程主要探究的是与电气工程相关的信息处理、信息处理与计算机、体系运作、开发研究、自动控制及电子电气技术等。由于科学技术进步越来越快，计算机技术现已在人们生活里无处不在。快速进步的计算机编程技术有利于宣传、自动化输送及宣传。人们的大脑是非常精密的仪器，计算机编程不仅可以模仿它给信息实施研究、解决、互换、采集与答复，因此对人类大脑技术的研究可以有利于电气工程自动化的进步。电气自动化控制对于加大互换、加工、配置及运输等起着关键的作用，完成电气工程的自动化，能够减少投资的人力费用，节约更多时间。
二、人工智能控制器的好处
对于不一样的人工智能控制，必须采用不一样的措施来分析。然而部分人工智能控制器，比如：遗传算法、神经、模糊与模糊神经全部为一类不是线性的函数近似器。使用以上区分的方法有益做整体的分析，而且能够有利于为控制方案做整体性的研究。上面提到的人工智能函数近似器拥有普通的函数近似器而没有的好处。第一，大部分情形下，准确地知道控制物体的动态方程是相当繁杂的，所以控制器规划现实控制物体的模板的时候，常常能够出现许多无法预料的原因，比如参数改变和非线性时等，这些往往不能够掌控。但是人工智能控制器规划时能够无需控制物体的模板。按照降下的时间与回复的时间不一样，人工智能控制器经过一定的调节能够加强本身的功能。比如从降下的时间角度分析，模糊逻辑控制器优于PID控制器的四倍；从升起的时间角度分析，模糊逻辑控制器优于PID控制器的两倍。和传统的控制器比较，人工智能控制器拥有容易调整的特点。虽然没有专业人员的实时引导，人工智能控制器也可以采用回复数据以实施规划。还能够经过使用语言和有关信息等形式实施规划。人工智能控制拥有非常大的同一性，键入以前没有见过的数据便可以出现非常高的数值，能够减少驱动器给其造成的不良反应。针对一些控制物体，即使现在未使用人工智能控制器也能够有非常好的影响，然而针对别的控制物体，并不确定是否有类似的非常好的影响，所以对于规划需要根据实际问题制定具体的解决方案。对于模糊化与反模糊化，假如使用适应模糊神经控制器与隶属函数，可以准确地实施定期核实。对于完成此成果的多种方案里面，唯有经过体系工艺的应用才可以获得固定的数值，加上简便的拓扑组构，可以达到非常快的自学程度。
三、人工智能于电气自动化里的应用
夜上海论坛 人工智能探究的重要目的是让机器可以完成部分一般要人类智能胜任的繁杂任务，电气自动化为分析和电气工程相关的体系运作。人工智能的组成部分包含逻辑推导、定理证明、机器人学、专家体系、自然语言理解，人工智能的使用表现在问题解答、自动程序规划、行为功能、思维功能与感知功能等。但是以上方面全部表现了自动化的特点，传达了同一个主旨内容，那就是加强机械人们意识功能，提高控制自动化。所以人工智能对于电气自动化行业将会起到非常重要的作用，电气自动化控制同时也需要人工智能的加入。由于人工智能技术进步地越来越快，许多科研工作者开展了对于人工智能在电气工程自动化控制中的探讨，比如：怎样把人工智能体系使用到问题的判断及预料、电气产品规划及爱护或控制等。从如何更好地规划产品角度讲，规划电气装置是相当复杂的任务。需应用电器、电路、电机和磁场等多课程的专业知识，还需应用传统规划里的经验。
四、结语
